A1 Capital tarafından yayımlanan günlük piyasa değerlendirmesinde, Mehmet Şimşek’in fonlardan çıkışların cuma günü itibarıyla durduğu ve yaşanan gelişmelerin bankacılık sistemi açısından sistemik risk oluşturmadığı yönündeki açıklamalarının piyasalar tarafından kısa vadede rahatlatıcı bulunduğu kaydedildi.

Son haftalarda yatırımcı çıkışlarının fonları yeni hisse satışlarına zorlaması ve bu satışların yeni çıkışları tetikleyerek likidite sorununu derinleştirmesi endişesinin öne çıktığı belirtilen değerlendirmede, çıkışların durduğu mesajının bu olumsuz döngünün şimdilik kırıldığı şeklinde yorumlandığı aktarıldı.

Manipülasyonla ilişkisi bulunmayan şirketlere yönelik Kredi Garanti Fonu kaynaklı bir finansman paketi üzerinde çalışılmasının da olumlu karşılandığı ifade edildi. Söz konusu adımın, fon piyasasındaki gelişmeler nedeniyle finansmana erişimi zorlaşan ancak sorunlu işlemlerle bağlantısı bulunmayan şirketlerin korunmasına yönelik bir mesaj taşıdığı belirtildi.

Değerlendirmede, Fon Rehberi’nin yürürlük tarihinin ertelenmeyeceği açıklamasının portföy yönetim şirketlerinin uyum maliyetlerini ve bazı fonlardaki yeniden yapılandırma ihtiyacını gündemde tuttuğu kaydedildi. Serbest fonların Türkiye Elektronik Fon Alım Satım Platformu’na (TEFAS) açılmasına ilişkin kararın yeniden değerlendirilecek olmasının da fonların dağıtım ve likidite yapısında değişiklik ihtimaline işaret ettiği bildirildi.

Geçmişte 10 milyon liranın üzerinde reel kazanç sağlayan yatırımcılara öncelikle başvurulacağı açıklamasının, usulsüz kazançların geri alınmasına yönelik kararlılığı gösterdiği belirtilirken, soruşturma kapsamına girebilecek fonlar, portföy yönetim şirketleri ve fiilî dolaşımı düşük hisseler açısından kısa vadeli belirsizliğin sürdüğü ifade edildi.

A1 Capital, MSCI’ın endeks değişikliklerini dondurma kararına ilişkin değerlendirmesinde ise uluslararası yatırımcıların şeffaflık ve piyasa bütünlüğüne yönelik eleştirilerinin dikkate alınmasının önemine işaret etti. Türkiye’nin gelişen piyasa statüsüne ilişkin risklerin tamamen ortadan kalkmadığı belirtilerek, 2027 başına kadar yapılması öngörülen düzenlemelerin uygulanması ve yaptırımların görünür hale gelmesinin yabancı yatırımcıların yaklaşımı açısından belirleyici olacağı kaydedildi.

Küresel piyasalarda şirket bilançolarından gelen olumlu sinyallerin risk iştahını desteklediği, buna karşılık yüksek petrol fiyatları ve ABD tahvil faizlerinin yükseliş eğiliminin risk oluşturmaya devam ettiği belirtildi. Değerlendirmede, petrol fiyatlarının yeniden 110 doların üzerine çıkmasının enflasyon ve merkez bankalarının faiz politikaları açısından önemli bir risk olduğu vurgulandı.

ABD borsalarında Dow Jones endeksinin yüzde 1,02, S&P 500 endeksinin yüzde 0,28 yükseldiği, Nasdaq endeksinin ise teknoloji hisselerindeki baskıyla yataya yakın ve hafif ekside kapandığı aktarıldı. Sağlık ve finans hisselerinin Dow Jones endeksindeki yükselişi desteklediği, teknoloji tarafında ise yapay zeka yatırımlarının büyüklüğü ve bu harcamaların kârlılığa dönüşme hızı konusundaki soru işaretlerinin sürdüğü kaydedildi.

Vadeli piyasalarda S&P 500 kontratlarının yaklaşık yüzde 0,3, Nasdaq 100 kontratlarının yüzde 0,7-0,9 aralığında yükseldiği, Dow Jones vadeli kontratlarının ise daha sınırlı artıda seyrettiği belirtildi. Avrupa'da Euro Stoxx 50 ve DAX vadeli kontratlarının yaklaşık yüzde 0,4 yükseldiği, FTSE 100 vadeli kontratlarının ise yataya yakın hareket ettiği bildirildi.

Asya piyasalarında MSCI Asya-Pasifik endeksinin yüzde 1,5 yükseldiği, Güney Kore piyasasının yaklaşık yüzde 4, Japonya Nikkei endeksinin ise yüzde 1,3 değer kazandığı ifade edildi. Güney Kore'deki yükselişin önceki gün çip ve yapay zeka hisselerinde yaşanan kayıpların ardından gelen tepki alımlarından kaynaklandığı, Japonya'da eylül ihracatının yıllık yüzde 16,7 artmasının da piyasayı desteklediği kaydedildi.

ABD'nin 10 yıllık tahvil faizinin yüzde 5'in üzerinde kalmayı sürdürdüğü belirtilen değerlendirmede, petrol fiyatlarındaki yükselişin enflasyon baskısını artırabileceği ve Federal Rezerv'in aralık ayında faiz artırabileceğine ilişkin beklentileri güçlendirebileceği ifade edildi. Fransa'nın 10 yıllık tahvil faizinin yüzde 5 sınırına yakın seyrettiği, bütçe açığı ve mali düzenlemelere ilişkin endişelerin Fransız tahvilleri üzerindeki baskıyı artırdığı aktarıldı.

Döviz piyasasında dolar endeksinin 101,8 civarında bulunduğu, dolar/yen paritesinin ise 158 seviyesinin üzerinde seyrettiği bildirildi. Brent petrolün yaklaşık yüzde 1,5 yükselişle 110,4 dolar, Batı Teksas türü ham petrolün (WTI) ise 99 dolar civarında işlem gördüğü kaydedildi. Orta Doğu'daki gerilim, Kızıldeniz taşımacılığına yönelik riskler, Suudi Arabistan'ın enerji altyapısına ilişkin tehditler ve ABD ham petrol stoklarındaki 4,9 milyon varillik düşüşün fiyatları desteklediği belirtildi.

Altının ons fiyatının dördüncü günde de gerileyerek 4 bin 118 dolar civarında bulunduğu, yüksek petrol fiyatlarının faiz beklentilerini yukarı çekmesinin altın üzerinde baskı oluşturduğu ifade edildi. Gümüş fiyatlarında da yüzde 1'e yakın düşüş görüldüğü aktarıldı.

Yurt içinde saat 10.00'da açıklanacak imalat sanayi kapasite kullanım oranının takip edileceği belirtilirken, verinin sanayi üretimine ilişkin öncü göstergelerden biri olarak değerlendirildiği kaydedildi.

Küresel piyasalarda ise şirket bilançolarının gündemin odağında olacağı ifade edildi. ABD'de AT&T ve Abbott sonuçlarının ardından piyasa kapanışı sonrasında Meta, Tesla, IBM, Texas Instruments ve Lam Research bilançolarının açıklanmasının beklendiği bildirildi. Meta'da yapay zeka yatırımlarının reklam gelirlerine katkısı, Tesla'da otomotiv marjları ve otonom sürüş yatırımları, IBM ve Texas Instruments'ta ise kurumsal teknoloji ve çip talebinin izleneceği kaydedildi.